2012年にGDPが6.3%増加したことを受け、ミャンマー経済は観光、外国投資、そして低コストで豊富な労働力に支えられて成長している。しかし、長年にわたる政治的孤立により、ミャンマーの金融インフラは、その範囲と到達度において限られていることは無理もない。それでも経済が成長を続けるなか、現金中心の経済を電子決済と正規の金融サービスによって推進される経済へと転換する機会は大きい。
一部の調査によれば、ミャンマーの人口の5分の1未満しか正規の金融サービスを利用できていないと推計されている。そのため、消費者、企業その他の主体は、日々の資金管理を、リスクが高くコストもかかる現金ベースの方法に頼らざるを得ない。また、政府が現金で行われる闇市場の活動を抑制することも難しくなっている。
ミャンマーは、包摂的な金融システムの発展を長年妨げてきた旧式のインフラに縛られていないという点で、独自の立場にある。インフラが未整備であることは、ミャンマーがまっさらな状態から出発し、自国の市場に適したベストプラクティスや手法を採用する機会と捉えるべきである。
これは、資本、貯蓄、与信、決済サービス、リスク管理ツールへの有益なアクセスを提供し、資金の移動、増加、保護を可能にする正規の金融サービスを導入する機会となる。これと並行して、プリペイド、デビット、クレジット、個人間送金など、現金に代わる安全で信頼性が高く便利な電子的手段も普及させることが求められる。
最近の 研究 によれば、電子決済の利用拡大と経済成長の拡大との間には明確な相関関係が認められる。例えば2008年から2012年にかけて、電子決済はタイのGDPに18億米ドル、ベトナムのGDPに12億米ドルの寄与をした。これは、すでにミャンマーで形になりつつある新たで効果的な金融インフラから得られる、より広範な恩恵の可能性を示している。現在、ATMは世界的なネットワークに接続されており、多くの業種の加盟店がキャッシュレス決済に対応できるようになっている。
しかし、ミャンマーが金融システムを高度化するにあたっては、慎重に検討すべき3つの重要な要素がある。
技術 – 過去10年間、モバイル技術の進展により、それまで金融サービスから除外されていた人々にも店舗を介さない銀行サービスを提供することが可能になった。ケニアのM-Pesaやバングラデシュのbkashなどのサービスがその好例である。現在、ミャンマーの4,830万人の国民のうち、携帯電話を利用できる人は4%未満である。モバイルインフラが整備されるにつれ、この状況は間違いなく変わり、農村部や都市部の多くの人々が、金融サービスにアクセスするためのツールを手にするようになるだろう。
持続可能性 – 従来、魅力的な経済的見通しの欠如が、低所得者層へのサービス提供に対する銀行の意欲を制限してきた。新たな経済モデルや、ビザとルワンダ政府との間の取り組みのような、さまざまな形態の官民パートナーシップが ビザとルワンダ政府との間の取り組みのような、さまざまな形態の官民パートナーシップが不可欠であり、触媒としての役割も果たし得る。これは、人々のニーズに応え、競争力を高め、雇用を創出する適切な長期的解決策を提供するうえで欠かせない。
規制 – 最も効率的で効果的な金融インフラは、規制当局が、モバイル店舗なし銀行などの資金配分の新たな技術やモデルに対して開放的であり、かつ、シームレスに機能させるためにネットワーク間の相互運用性を奨励している場所に存在する。
慎重な監督は、特に形成期において必要であるが、認可を受けたあらゆる種類の金融サービス事業者がモバイル金融サービスを提供できるようにする、公平な競争条件を整えるアプローチが、インドネシア、 バングラデシュ 、アフリカの一部地域において有効であることが示されている。これは、「e-マネー」口座の提供を認可されたモバイル通信事業者だけでなく、総合的なサービスを提供する商業銀行、マイクロファイナンス機関その他も対象に含まれる。
ミャンマーが現金中心の経済から、強固で包摂的な金融システムを備えた経済へと移行するにあたり、間違いなく課題は生じるだろう。しかし、その目標に向けてすでに大きな前進が見られており、未来は明るい。今後も前進を続けるためには、官民の主体間、そして異なる産業間での協力と調整が不可欠である。
執筆者：Peter Maher氏はVisaの東南アジア担当グループ・カントリー・マネージャーである
写真：ミャンマー・ヤンゴンでATMを利用する男性 REUTERS/Soe Zeya Tun
